Dacă doriți să cumpărați zilnic produse necesare și produse nealimentare, de unde îl cumpărați?
Da, răspunsul evident este fie un supermarket, fie un magazin alimentar.
Dar, dacă vă spun asta, există o piață bursieră a acestor mărfuri în care mărfurile sunt tranzacționate ca acțiuni, o să credeți sentința mea?
V-ar putea să vă întrebați despre acest lucru, dar nu aveți altă opțiune decât să credeți sentința mea, deoarece acesta este un adevăr absolut. Iar piața în care sunt tranzacționate aceste mărfuri este denumită bursă de mărfuri.
Să înțelegem mai multe despre această piață.
Înțelesul bursei de mărfuri
Trebuie să aveți o mică atenție asupra sensului pieței bursiere de mărfuri. Da, este un loc fizic sau virtual unde se desfășoară cumpărarea, vânzarea și comercializarea produselor brute sau primare. Piața bursieră de mărfuri este aceeași cu piața de acțiuni, singura diferență este că, în loc să cumpere sau să vândă acțiuni, mărfurile sunt tranzacționate aici. În scopul investitorilor, în prezent există aproximativ 50 de piețe majore de mărfuri la nivel mondial care facilitează comerțul cu investiții în aproape 100 de mărfuri primare.
Acum puteți crede că cât de vechi au aceste tendințe de pe piața mărfurilor? … Conform înregistrărilor, acestea au fost urmărite în secolul al XVII- lea, când au fost tranzacționate futuri de orez în Japonia.
Așadar, în tot acest articol, citiți cuvântul mărfuri, mărfuri și mărfuri. Trebuie să vă întrebați, ce intră exact în categoria mărfurilor.
Aceste mărfuri pot fi clasificate majoritar în următoarele:
- Metale prețioase : aur, argint, platină etc.
- Alte metale: nichel, aluminiu, cupru etc.
- Produse bazate pe agro: grâu, porumb, bumbac, uleiuri, semințe oleaginoase etc.
- Produse moi: cafea, cacao, zahăr etc.
- Stoc viu : bovine vii, pântecele de porc etc.
- Energie: Petrol brut, gaze naturale, benzină etc.
Să analizăm diferitele segmente ale pieței bursiere de mărfuri.
Există două segmente majore ale pieței bursiere de mărfuri. Acestea sunt piața de vânzare fără bancă (OTC) și piața comercializată la bursă. Acum le înțeleg pe fiecare
Caracteristicile pieței over-the-counter-counter (OTC)
Over The Counter sau cel mai des numit piață OTC este cea care nu are nicio structură formală de tranzacționare, iar tranzacționarea dintre părți se face pe înțelegere bilaterală.
Deoarece această piață nu are structură formală, este denumită și piață personalizată. În ceea ce privește tranzacționarea mărfurilor, OTC reprezintă tranzacționarea la vedere a mărfurilor. Tranzacțiile care se desfășoară pe aceste piețe sunt bazate pe livrare și, întrucât este nereglementat, poate exista un risc contrapartid în ceea ce privește divulgarea informațiilor între părți.
Caracteristicile pieței tranzacționate pe bursă
Această piață este cunoscută și sub denumirea de piața instrumentelor derivate. Și pe această piață mărfurile sunt tranzacționate prin schimb. Este o piață standardizată și reglementată. Astfel, schimbul acționează ca intermediar al tuturor tranzacțiilor cu mărfuri și ia marja inițială din ambele părți ale comerțului pentru a acționa ca o garanție.
Cursuri recomandate
- Instruire financiară corporativă online
- Pregătirea completă a evaluării capitalurilor proprii
- Curs online de piață pentru instrumente derivate
- Curs IFRS
De ce este nevoie de piața derivatelor de mărfuri tranzacționate la schimb?
- Cu platforma bazată pe Exchange, acoperirea devine mai largă, ceea ce în afara cursului duce la o participare mai mare.
- De asemenea, pentru micii participanți, cum ar fi angrosistul, nu trebuie să depindă de lanțul de cerere și ofertă locală, deoarece prin schimb obține un număr mare de participanți asociați funcției de cerere și ofertă.
- Un alt avantaj este pentru ceilalți participanți, cum ar fi speculanții, arbitrii care pot studia tiparele prețurilor prin diferite programe de analiză a pieței mărfurilor, cum ar fi analiza tehnică și să ofere cel mai eficient preț.
Factorii determinanți ai prețurilor mărfii
Această piață este foarte volatilă și există factori diferiți care afectează prețurile mărfurilor. Unii dintre acești factori sunt discutați mai jos:
- Cererea și oferta: este un fapt binecunoscut că atunci când o cerere pentru o marfă este mai mare decât oferta, prețul acesteia crește și invers. Există întotdeauna un fel de dezechilibru între cei doi atunci când vine vorba de mărfuri, ceea ce duce la fluctuația constantă a prețurilor.
- Condiții meteo: După cum știm, majoritatea mărfurilor comercializate pe piețele mondiale sunt bunuri agricole, iar producția acestor bunuri depinde de condițiile meteorologice. Dacă se produc schimbări bruște ale condițiilor climatice, cum ar fi precipitații sau secetă inadecvate, ar putea afecta disponibilitatea bunurilor agricole pe piața mondială, determinând lipsa și împingând tendințele pieței mărfurilor în sus.
- Condiții economice și politice: Acesta este, de asemenea, un alt factor major, deoarece prețurile mărfurilor sunt influențate de condițiile economice și politice ale țărilor care le produc și le consumă.
Politicile guvernamentale influențează de asemenea prețurile pieței mărfurilor, de exemplu, dacă guvernul indian crește taxa de import la petrol, atunci prețul va crește proporțional.
Există și alți factori, cum ar fi inflația, variațiile sezoniere, mișcările valutare etc., care sunt responsabile în principal de fluctuațiile prețurilor în tendințele pieței mărfurilor.
Participanții la tendințele pieței mărfurilor
Acești participanți la piață sunt împărțiți în hedgers, speculanți și arbitri.
hedgeri
Acoperirea într-un limbaj simplu înseamnă reducerea riscului. În consecință, orice investitor care încearcă să-și reducă riscul este cunoscut sub numele de Hedger. Pe piață, utilizatorii de protecție iau poziția opusă riscului la care este expus altfel. De exemplu, un fermier de porumb va fi acoperit prin vânzarea de futuri de porumb, deoarece este expus riscului de scădere a prețurilor porumbului.
speculatorii
Aceștia sunt investitorii care speculează asupra direcției prețurilor futures pentru obținerea unui profit. Ei ipotezează mișcările de preț preconizate și iau poziții corespunzător. Astfel, comerțul pe o piață futures de marfă este o opțiune de investiții.
arbitrageurs
Aceștia sunt comercianții care încearcă să profite, ineficiențele prețurilor pe piața bursieră de mărfuri. Arbitrajul într-un fel implică vânzarea și cumpărarea simultană a acelorași mărfuri pe piețe diferite. De obicei, astfel de tranzacții sunt fără riscuri.
Vă întrebați cum funcționează piața de valori bursiere?
Schimburi majore de mărfuri
Să ne uităm acum la principalele schimburi de mărfuri din lume
Chicago Board of Trading sau cunoscut sub numele de CBOT
Aceasta a fost prima bursă de valori mobiliare înființată în lume în anul 1848. Este una dintre cele mai importante burse din lume pentru tranzacționarea în viitor și în opțiuni. La început, CBOT s-a ocupat de mărfuri agricole. Contractul futures la CBOT a evoluat într-o perioadă de timp pentru a facilita tranzacționarea cu mărfuri agricole nestocabile și produse neagricole precum Gold și Silver.
New York Mercantile Exchange cunoscut sub numele de NYMEX
Este cel mai mare schimb mondial de tranzacționare cu contracte de marfă fizică. Este un forum principal de tranzacționare pentru produse energetice și prețioase și metale. Bursa de mărfuri există de 132 de ani și desfășoară tranzacții prin două divizii - divizia NYMEX care se ocupă de energie și platină și divizia COMEX care se ocupă cu toate celelalte metale.
London Metal Exchange este cunoscută sub numele de LME
Obiectivul principal al LME este acela de a oferi o piață pentru participanții din metalele de bază neferoase, industrie conexă pentru a proteja împotriva riscurilor datorate mișcării prețurilor metalelor de bază și, de asemenea, a ajunge la un preț care stabilește reperul global. Schimbul se tranzacționează 24 de ore pe zi. Iar contractele viitoare se derulează zilnic pe o perioadă de trei luni, spre deosebire de alte tendințe ale pieței mărfurilor care se bazează în primul rând pe datele prompte lunare.
Care este istoria piețelor bursiere de mărfuri din India?
Fiind o țară agricolă India are o lungă istorie a tranzacționării burselor de mărfuri. Chiar din anii în care India a fost condusă de țări străine, a avut o piață futură înfloritoare pentru mărfuri precum aur, argint, bumbac, uleiuri comestibile, etc. Dar mai târziu, la mijlocul anilor 1960, din cauza calamităților naturale precum secetele și lipsa Politicile guvernamentale tranzacțiile cu contracte futures în majoritatea mărfurilor erau interzise. Cu toate acestea, în ultimii ani a fost reluată tranzacționarea burselor de mărfuri. În unele cazuri, piețele futures sunt localizate pentru mărfuri specifice, de exemplu, Kerala fiind orașul condimentat are un schimb pentru Pepper, Mumbai capitala economică este un centru pentru aur și așa mai departe.
În general, India are șase schimburi naționale de mărfuri și anume:
- Multi Commodity Exchange (MCX), situat la Mumbai
- Bursa națională de mărfuri și derivate (NCDEX), situată la Mumbai
- Schimbul național de mărfuri multiple (NMCE) situat la Ahmedabad.
- Bursa de mărfuri indiană (ICEX), situată la Mumbai
- Schimbul de instrumente derivate ACE (ACE) situat la Mumbai
- Schimbul universal de mărfuri (UCX) situat la Navi Mumbai.
Evoluții recente pe piața bursieră de mărfuri
Modul în care se tranzacționează acțiunile pe piața bursieră, guvernul indian a permis, de asemenea, la bursele naționale, precum Multi Commodity Exchange (MCX), să se prezinte și să trateze instrumentele derivate de mărfuri într-un format electronic.
Cu aceste schimburi, tranzacționarea se realizează pe sistem de tranzacționare bazat pe comandă și pe ecran. Aceste schimburi sunt reglementate de Comisia pentru piețele forward (FMC) .
Bursa de mărfuri, Infografie
Aflați sucul acestui articol într-un singur minut, Bursa de mărfuri.
Articole recomandate:
Acesta a fost un ghid privind piața bursieră de mărfuri. Aici am discutat Conceptul de bază și caracteristicile pieței bursiere de mărfuri. De asemenea, puteți consulta următoarele articole pentru a afla mai multe -
- Ghid uimitor cu privire la tranzacțiile de bursă online
- Top 6 strategii de tranzacționare a opțiunilor
- 10 cei mai buni pași pentru a debloca potențialul produselor de pe piața rurală
- Piața Forex - cunoașteți cele mai bune lucruri utilizate în tranzacționarea Forex
- 10 pași pentru a obține rezultate mai bune din Marketingul Cloud