Formula indicelui de preț (cuprins)
- Formula indicelui prețurilor
- Exemple de formulă a indicelui de preț (cu șablon Excel)
- Calculatorul de formule cu indicele prețurilor
Formula indicelui prețurilor
Un indice de preț, cunoscut și sub denumirea de indexată în funcție de preț este un indice în care firmele, care fac parte din index, sunt ponderate în funcție de preț în funcție de prețul pe acțiune asociat cu acestea. Fiecare stoc va influența prețul indicelui în funcție de prețul său.
Din punct de vedere matematic, Formula Indicelui de Preț poate fi exprimată astfel:
Price Index = Sum of all the prices of Stocks which are part of Index / Number of Stocks in the Index
Cu alte cuvinte, putem spune pur și simplu că indicele ponderat la preț este media aritmetică a tuturor stocurilor asociate cu indicele. Datorită formulei medii aritmetice, puteți vedea că stocurile care au prețuri mai mari vor domina și vor avea o influență mai mare asupra indicelui decât stocurile cu prețuri mai mici. Mult cunoscutul indice al pieței bursiere se bazează pe formula indicelui de preț. Dow Jones și Nikkie 225, care sunt cei mai cunoscuți doi indici bursieri sunt câteva exemple de indici ponderați la preț.
Exemple de formulă a indicelui de preț (cu șablon Excel)
Să luăm un exemplu pentru a înțelege calculul formulei indicelui de preț într-o manieră mai bună.
Puteți descărca aici șablonul Formula Excel cu indexul prețurilor - Formula Excel cu indexul prețurilorFormula indicelui de preț - Exemplul # 1
Să presupunem că avem 5 stocuri care fac parte din index:
Acum, pentru a calcula indicele ponderat de preț, trebuie urmați următorii pași:
În primul rând, calculați suma tuturor stocurilor
- Suma tuturor stocurilor = 5 $ + 50 $ + 20 $ + 12 $ + 8 $
- Suma tuturor stocurilor = 95 USD
Apoi, aflați numărul stocurilor
Numărul de stocuri = 5
apoi, calculați Indicele prețurilor folosind formula de mai jos
Indicele prețurilor = Suma tuturor prețurilor stocurilor care fac parte din Index / Numărul de stocuri din Index
- Indicele prețurilor = 95 USD / 5
- Indicele prețurilor = 19 $
Formula indicelui de preț - Exemplul # 2
Haideți să vedem câteva exemple practice și să luăm niște stocuri bine cunoscute de pe piață. Să luăm trei stocuri populare: Microsoft, Intel și Apple:
Acum, pentru a calcula indicele ponderat de preț, trebuie urmați următorii pași:
În primul rând, calculați suma tuturor stocurilor
- Suma tuturor stocurilor = 105, 08 USD + 46, 71 USD + 156, 30 USD
- Suma tuturor stocurilor = 308, 09 USD
Apoi, aflați numărul stocurilor
Numărul de stocuri = 3
apoi, calculați Indicele prețurilor folosind formula de mai jos
Indicele prețurilor = Suma tuturor prețurilor stocurilor care fac parte din Index / Numărul de stocuri din Index
Indicele prețurilor = 308, 09 USD / 3
Indicele prețului = 102, 70 USD
Acum, să presupunem că Apple dezvăluie câteva noutăți mari astăzi și din cauza cărora, un preț al acțiunii Apple sare cu 15% la 179, 75 dolari. Din această cauză, indicele prețurilor se va muta la 110, 51 dolari (creșterea unui indice cu 7, 6%)
Acum, în loc de Apple, stocul Intel va crește cu 15% din cauza rezultatelor pozitive, prețul acțiunilor se va muta la 53, 72 dolari, iar indicele va trece la 105, 03 dolari (o creștere de 2, 28%)
Deci, dacă vedeți, o creștere cu 15% a stocului de preț mai mare va muta indicele cu 7, 6%, în timp ce aceeași creștere de% a stocului de preț mai mic are un impact mai mic asupra prețului indicelui.
Explicația formulei indicelui de preț
Formula indicelui de preț, așa cum am observat mai sus, este cu adevărat simplă și ușor de înțeles. Oricine, chiar și cu cunoștințe limitate de finanțe, poate calcula cu ușurință indicele ponderat la preț. Această simplitate este avantajul său major. Pe de altă parte, un dezavantaj este că indicele ponderat în raport de preț nu va fi foarte eficient în cazul împărțirii stocurilor, a întreruperilor, etc. În acest caz, nu putem pur și simplu să luăm divizorul și să împărțim suma. Trebuie să reglăm divizorul în consecință. Să continuăm exemplul de mai sus și să vedem:
Formula indicelui de preț - Exemplul # 3
Presupunem că Microsoft și-a împărțit stocul în raport de 2 pentru 1. Deci, în consecință, noul preț pentru acțiunea Microsoft va fi de 105, 08 USD / 2 = 52, 54 USD.
Când inițial am calculat indicele ponderat de preț, divizorul a fost pur și simplu numărul de acțiuni adică 3. Dar, în cazul unei diviziuni a acțiunilor, nu putem lua acest lucru. Pentru a menține indicele ponderat la preț la același nivel, trebuie să reglăm divizorul și să îl găsim pe cel nou. Noul divizor va fi:
Un divizor este calculat folosind formula prezentată mai jos
Divizor = Suma prețului acțiunilor după divizare / Indicele ponderat al prețului vechi
Divizor = (52, 54 USD + 46, 71 USD + 156, 30 USD) / 102, 69 USD
Divizor = 2.488
Deci, după divizare, divizorul nu va fi 3, ci 2.488
Relevanța și utilizările
Indicele ponderat al prețului mod simplu de a calcula un preț al indexului. Pur și simplu adăugați toate prețurile acțiunilor și îl împărțiți după un număr de acțiuni și ați terminat. Însă în metoda indicelui ponderată de preț, stocurile care au un preț mai mare vor avea o influență mai mare asupra prețului indicelui. Prețul indicelui va fi părtinitor față de stocurile grele, iar prețul său va fi aproape de aceste acțiuni. Deci, o schimbare mare a prețurilor mici nu va muta prea mult indexul ceea ce ne va oferi informații înșelătoare.
În mod similar, atunci când o companie merge pentru o diviziune a acțiunilor sau a unui spin-off, această metodă nu va fi atât de simplă pe cât pare și necesită ajustări. Acest lucru poate deveni foarte dezordonat dacă avem un număr mare de stocuri în index și avem nevoie de o mulțime de ajustări.
Faptul că experții din industria financiară și instituțiile financiare aleg S&P 500 ca reper în loc de Dow Jones, care este indicele ponderat în preț, arată că nu au prea multă încredere în metoda ponderată a prețurilor. Această metodă, deși este simplă și ușor de înțeles, nu are prea multă relevanță practică datorită limitărilor sale.
Calculatorul de formule cu indicele prețurilor
Puteți utiliza următorul Calculator al indicelui de preț.
| Suma tuturor prețurilor stocurilor care fac parte din index | |
| Numărul de stocuri din index | |
| Indice de pret | |
| Indice de pret | = |
|
|
Articole recomandate
Acesta a fost un ghid pentru formula indicelui de preț. Aici vom discuta Cum se calculează indicele prețurilor împreună cu exemple practice. Oferim, de asemenea, Calculatorul indicelui de preț cu șablonul Excel descărcabil. De asemenea, puteți consulta următoarele articole pentru a afla mai multe -
- Formula pentru venituri
- Formula pentru costul capitalului propriu
- Formula raportului de vânzări
- Exemple de formulă de venit net