Formula de analiză cost-beneficiu (cuprins)
- Formulă
- Exemple
- Calculator
Care este formula de analiză cost-beneficiu?
Termenul „analiză cost-beneficiu” se referă la tehnica analitică care compară beneficiile unui proiect cu costurile asociate. Cu alte cuvinte, toate beneficiile preconizate ale unui proiect sunt plasate pe o parte a soldului, iar costurile care trebuie suportate sunt plasate pe cealaltă parte. Analiza cost-beneficiu poate fi executată fie folosind „raportul beneficiu-cost”, fie „valoarea actuală netă”.
Formula unui raport beneficiu-cost poate fi obținută prin împărțirea totalului valorii actuale a tuturor beneficiilor așteptate la un total al valorii actuale a tuturor costurilor asociate, care este reprezentată ca:
Formula de analiză cost-beneficiu,
Benefit-Cost Ratio = ∑PV of all the Expected Benefits / ∑PV of all the Associated Costs
Formula pentru valoarea actuală netă poate fi derivată prin deducerea sumei din valoarea actuală a tuturor costurilor asociate din suma valorii actuale a tuturor beneficiilor așteptate, care este reprezentată ca:
Net Present Value = ∑PV of all the Expected Benefits – ∑PV of all the Associated Costs
Exemplu de formulă de analiză cost-beneficiu (cu șablon Excel)
Să luăm un exemplu pentru a înțelege calculul analizei costuri-beneficii într-o manieră mai bună.
Puteți descărca acest șablon Excel de analiză cost-beneficiu aici - șablon Excel de analiză cost-beneficiuFormula de analiză cost-beneficiu - Exemplul # 1
Să luăm exemplul unei start-up-uri de tehnologie financiară care are în vedere angajarea a doi noi programatori. Promotorul se așteaptă ca programatorii să crească veniturile cu 25% în timp ce vor suporta un cost suplimentar de 45.000 USD în următorul an. Promotorul de ajutor decide dacă va continua recrutarea pe baza analizei costuri-beneficii dacă veniturile companiei în anul curent sunt de 220.000 USD și rata de actualizare relevantă este de 5%.
Soluţie:
PV al beneficiului este calculat ca:
- PV al prestației = 55.000 USD / (1 + 5%)
- PV al prestației = 52.380, 95 USD
PV de cost este calculat ca:
- PV de cost = 35.000 USD / (1 + 5%)
- PV de cost = 33333, 33 USD
Raportul beneficiu-cost este calculat folosind formula de mai jos
Raportul beneficiu-cost = ∑PV din toate avantajele așteptate / ∑PV din toate costurile asociate
- Raportul beneficiu-cost = 52.380, 95 USD / 33333, 33 USD
- Raportul beneficiu-cost = 1, 57x
Valoarea netă actuală se calculează folosind formula prezentată mai jos
Valoarea netă actuală = ∑PV din toate beneficiile preconizate - --PV din toate costurile asociate
- Valoarea netă actuală = 52.380, 95 USD - 33 333, 33 USD
- Valoarea netă actuală = 19 047, 62 USD
Prin urmare, ambele metode de analiză cost-beneficiu sugerează că promotorul ar trebui să meargă înainte cu recrutarea.
Formula de analiză cost-beneficiu - Exemplul # 2
Să luăm exemplul a două proiecte pentru a ilustra utilizarea analizei cost-beneficii. Suma valorii actuale a beneficiilor preconizate din Proiectul 1 este de 50 milioane USD, cu valoarea actuală a costurilor asociate de 30 milioane dolari. Pe de altă parte, suma valorii actuale a beneficiilor preconizate din Proiectul 2 este de 10 milioane USD, cu valoarea actuală a costurilor asociate de 5 milioane USD. Discutați despre ce proiect se bazează mai bine pe analiza cost-beneficiu .
Soluţie:
Raportul beneficiu-cost este calculat folosind formula de mai jos
Raportul beneficiu-cost = ∑PV din toate beneficiile preconizate / ∑PV din toate costurile asociate
Pentru proiectul 1
- Raportul beneficiu-cost = 50.000.000 USD / 30.000.000 USD
- Raportul beneficiu-cost = 1, 67x
Pentru proiectul 2
- Raportul beneficiu-cost = 10.000.000 USD / 5.000.000 USD
- Raportul beneficiu-cost = 2, 00x
Valoarea netă actuală se calculează folosind formula prezentată mai jos
Valoarea netă actuală = ∑PV din toate beneficiile preconizate - --PV din toate costurile asociate
Pentru proiectul 1
- Valoarea netă actuală = 50.000.000 USD - 30.000.000 dolari
- Valoarea netă actuală = 20.000.000 USD
Pentru proiectul 2
- Valoarea netă actuală = 10.000.000 USD - 5.000.000 USD
- Valoarea netă actuală = 5.000.000 USD
Prin urmare, conform raportului beneficiu-cost, proiectul 2 este mai bun, în timp ce valoarea actuală netă sugerează că proiectul 1 este mai bun. Deși aceasta este o minte impasibilă a situației, valoarea actuală netă este net preferențială. Prin urmare, proiectul 1 va fi considerat mai bun.
Explicaţie
Formula pentru analiza cost-beneficiu poate fi calculată folosind următorii pași:
Pasul 1: În primul rând, calculați tot fluxul de numerar din proiectul subiect, care este fie generarea de venituri, fie economiile datorate eficienței operaționale.
Pasul 2: Apoi, calculează toată ieșirea de numerar în proiect, care sunt costurile suportate pentru menținerea și menținerea proiectului în funcțiune.
Pasul 3: Apoi, calculați factorul de actualizare bazat pe prețul curent al activelor cu un profil de risc similar.
Pasul 4: În continuare, pe baza factorului de actualizare, calculați valoarea actuală a tuturor intrărilor și ieșirilor de numerar. Apoi, adăugați valoarea actuală a tuturor intrărilor de numerar ca ∑PV din toate beneficiile preconizate și ieșire ca ∑PV a tuturor costurilor asociate.
Pasul 5: Acum, formula pentru un raport beneficiu-cost poate fi obținută prin împărțirea agregatului din valoarea actuală a tuturor beneficiilor așteptate (pasul 4) prin agregarea valorii actuale a tuturor costurilor asociate (etapa 4), după cum se arată mai jos .
Raportul beneficiu-cost = ∑PV din toate beneficiile preconizate / ∑PV din toate costurile asociate
Pasul 6: Acum, formula pentru valoarea actuală netă poate fi derivată prin deducerea sumei din valoarea actuală a tuturor costurilor asociate (pasul 4) din suma valorii actuale a tuturor beneficiilor așteptate (pasul 4), după cum se arată mai jos .
Valoarea netă actuală = ∑PV din toate beneficiile preconizate - --PV din toate costurile asociate
Relevanța și utilizarea formulei de analiză cost-beneficiu
Importanța analizei cost-beneficiu constă în faptul că este utilizată pentru evaluarea fezabilității unei oportunități, compararea proiectelor, evaluarea costurilor de oportunitate și crearea testelor de sensibilitate bazate pe scenarii din viața reală. În acest fel, această tehnică ajută la verificarea exactității unei decizii de investiții și oferă o platformă pentru compararea acesteia cu propuneri similare.
Calculator de formule de analiză cost-beneficii
Puteți utiliza următorul calculator de formule de analiză cost-beneficii
| ∑PV a tuturor beneficiilor așteptate | |
| VPV din toate costurile asociate | |
| Raportul beneficiu-cost | |
| Raportul beneficiu-cost | = |
|
|
Articole recomandate
Acesta este un ghid pentru formula de analiză cost-beneficiu. Aici vom discuta despre cum să calculăm Formula de analiză cost-beneficiu împreună cu exemple practice. De asemenea, oferim un calculator de analiză cost-beneficii cu un șablon excel descărcabil. De asemenea, puteți consulta următoarele articole pentru a afla mai multe -
- Formula mediei în mișcare
- Exemplu de analiză financiară
- Calculul convexității
- Cum se calculează valoarea timpului de bani